家庭资产管理计划

前言

几点共识：

• 对于普通家庭来说，稳妥投资的核心是是保障本金安全、控制风险、保持流动性，同时兼顾适度收益。
• 普通人应该有普通人的认知，小散户是没有操盘能力的，牢记“我不具备择时、择股的能力，也没有和这个时间和精力，能够赚到市场Beta的钱”

资产管理

投资部分

投资前的准备

1.建立应急储备金

• 预留3-6个月家庭开支作为应急资金，存入货币基金或活期存款，确保随时可用。
• 避免因突发情况（疾病、失业）等被迫动用投资资金。
  2.评估家庭风险承受能力
• 根据收入稳定性、负债情况（房贷、车贷）、家庭成员结构等，确定投资期限和可承受的波动范围。
  3.优先完成基础保障
• 配置医疗险、重疾险、意外保险等基础保险、避免因意外事件导致财务崩溃。

投资的核心原则

1. 分散风险

• 不能把所有资金投入单一领域，采用低风险+中低风险+少量高风险组合，降低市场波动影响。
• 标准普尔家庭资产配置理念：
  • 10% 短期消费（应急资金）
  • 30% 保本型资产（存款、国债、保险）
  • 30% 稳健资产（债券基金、指数基金定投）
  • 20% 长期收益（可选优质房产、养老基金等）
  • 10% 风险投资

2. 长期思维

• 避免频繁操作，用时间平滑短期波动（尤其适用于基金、保险等）。

具体投资工具推荐

1. 保本型资产（安全性最高）
   • 银行存款
   • 国债：3、5年期国债，利率稳定（2.5%-3%），国家信用背书，几乎无风险。
   • 储蓄型保险
   • 增额终身寿险/年金险：长期复利约2.5%-3%，锁定利率，适合教育金、养老金规划。
     • 例子：孩子从0岁到22岁，按照每年教育基金定投5w元，产生的收益加上本金作为孩子未来的学费。
2. 稳健增值型（低风险+适度收益）
   • 货币基金/短债基金：年化收益2%-3%，流动性强，适合短期闲置资金。
   • 纯债基金：主要投资国债、企业债，年化收益3%-5%，波动小于股票基金，持有1年以上较稳妥。
   • 指数基金定投：长期投资股票宽基指数（ETF定投）、平坦成本，适合5年以上的投资（历史年化5%-8%）。
     • 最好或者必须是美股的大盘指数，比如标普500、nasdaq100等。
     • 最重要就是要严格遵守纪律，不要看到回撤就杀跌，按照规则执行定投计划，不轻易卖出。
3. 实物资产
   • 房产：适合购买一套或两套，最重要的是流动性，其他次要。
   • 黄金：作为避险资产对冲经济波动，配置总资产的5%-10%

1. 远离高风险投资 -- 谨慎对待“高收益承诺”（年化超6%的任何投资都可以直接选择无视）
2. 拒绝跟风投机
3. 定期复盘调整： 每年检视一次投资组合 Portfolio，根据市场变化、家庭阶段（如孩子教育、退休）调整比例。

风险管理

实操建议

1. 国债逆回购+货币基金组合配置30%-50%资金，通过证券账户参与国债逆回购（1-7天期，年化2%-3%），节假日收益率常翻倍。闲余资金买入货币基金（如余额宝），实现T+0灵活存取，综合年化2.5%左右。
2. 指数增强基金定投每月定投宽基指数增强基金（如沪深300增强），长期年化6%-8%。通过支付宝/天天基金10元起投，利用”智能定投”功能自动低位加码。历史数据显示持有3年以上正收益概率超80%。
3. 黄金积存+期权保护银行APP开通黄金积存账户，每日自动买入0.1克起（年化成本节省5%）。同步买入1%仓位的黄金看跌期权，对冲金价波动风险。历史回测显示该组合5年年化回报约5%-7%，最大回撤<3%。

实操建议：优先完成5万元国债逆回购+货币基金配置作为安全垫，再按月收入20%定投指数基金，最后用年结余资金布局可转债和REITs。每季度平衡1次，股债比例控制在3:7。此组合可实现6%-8%综合年化回报，最大回撤控制在5%以内，兼顾流动性与稳健增值。